Qu’est-ce que le DCA crypto ? Guide 2024
Le DCA (Dollar Cost Averaging) incarne la méthode d’investissement par excellence chez de nombreux gérants de fonds de placement. Chez les épargnants les plus réticents au risque, la méthode séduit également. L’investissement DCA a fait ses preuves pour investir dans les cryptomonnaies : moins rentable, mais aussi moins risqué. Dans cet article, nous examinons l’investissement DCA crypto. Idées reçues, fonctionnement, résultats, nous décortiquons tout.
Définition de DCA Crypto
Le DCA est une stratégie d’investissement qui repose sur l’idée d’une “moyenne des coûts en dollars” (ou en euros). Elle consiste à acheter un actif pour une somme fixe en devises à des intervalles réguliers et prédéterminés. Par exemple, vous pourriez mettre en place un achat récurrent de 100 € de Bitcoin tous les 30 – 31 du mois pendant un an. L’objectif est de lisser le coût moyen d’acquisition de l’actif, sans se soucier des fluctuations du marché. En crypto, les investisseurs débutants ont souvent tendance à investir une somme importante en une seule fois. Or le lump slump est dangereux sur un marché aussi imprévisible. En cas de chute du marché, on se retrouve avec une moins-value de 20, 30 %, voire plus. Et difficile de réfréner une vente en panique lorsqu’on voit son investissement plonger brutalement dans le rouge. Le DCA, appréciée des gérants de fonds, n’est pas la méthode la plus rentable. Mais elle est certainement celle qui vous protège le mieux de la volatilité, que ce soit en cycle haussier (bull market) ou baissier (bear market). Le calcul est simple avec un investissement DCA de 100 € par mois sur le Bitcoin. Si le cours monte, vous êtes en plus-value. Naturellement, vous gagnerez moins que si vous aviez mis 1000 € d’un coup. Et si au contraire, le cours du Bitcoin baisse, alors vous serez content d’avoir encore 100 € à placer sur un point bas, le mois suivant.
Comment fonctionne le DCA Crypto ?
Le fonctionnement du DCA crypto repose sur la régularité. En utilisant cette stratégie, l’investisseur place une somme fixe tous les mois, peu importe le cours du BTC. Si le cours du BTC est élevé, l’investisseur recevra moins de Bitcoins pour sa somme fixe d’argent. En revanche, si le prix du BTC baisse, l’investisseur recevra plus de Bitcoins pour la même somme en euros. Supposons que vous investissiez effectivement 100 € chaque mois dans le Bitcoin pendant un an. Au cours des douze mois, le prix du Bitcoin baisse de 60 000 à 25 000 €. En utilisant la stratégie DCA, vous auriez acquis un total de 0,492 BTC avec vos 1 200 € investis sur la période. Voici les détails de ce qu’auraient été vos emplettes mensuelles : ● Janvier : 0,002 BTC pour 100 € (cours à 60 000 €) ● Février : 0,002 BTC pour 100 € (cours à 50 000 €) ● Mars : 0,002 BTC pour 100 € (cours à 33 333 €) ● Avril : 0,003 BTC pour 100 € (cours à 27 778 €) ● Mai : 0,003 BTC pour 100 € (cours à 31 250 €) ● Juin : 0,003 BTC pour 100 € (cours à 35 714 €) ● Juillet : 0,004 BTC pour 100 € (cours à 25 000 €) ● Août : 0,004 BTC pour 100 € (cours à 28 571 €) ● Septembre : 0,004 BTC pour 100 € (cours à 33 333 €) ● Octobre : 0,005 BTC pour 100 € (cours à 25 000 €) ● Novembre : 0,005 BTC pour 100 € (cours à 28 571 €) ● Décembre : 0,005 BTC pour 100 € (cours à 33 333 €) En comparaison, si vous aviez investi 1 200 € en une seule fois en janvier lorsque le prix du Bitcoin était à 60 000 €, vous n’auriez obtenu que 0,020 BTC et vous auriez fini l’année avec 50% de moins-value.
Comment investir en utilisant la méthode DCA ?
Si vous êtes maintenant convaincu du potentiel de la crypto DCA, il est temps de passer de la théorie à la pratique sur OKX, l’une de nos plateformes de trading de crypto favorites.
Première étape – Créer un compte sur OKX
Allez sur le site web d’OKX, puis cliquez sur le bouton “S’inscrire” de la page d’accueil.
Vous avez ensuite le choix, continuer en utilisant votre adresse mail ou votre numéro de mobile. Nous conseillons d’utiliser une adresse mail. Un code unique d’inscription à 6 chiffres est envoyé à votre adresse, il faudra le renseigner sur OKX pour confirmer l’ouverture de compte (le code est valide 10 min).
Deuxième étape – Passer la vérification de niveau 1
Dans le coin supérieur de la fenêtre, cliquez sur l’icône indiquant le profil et choisissez “Vérification” dans le menu déroulant. Choisissez “Compte individuel” si vous négociez à des fins personnelles. Il vous sera demandé une combinaison des informations suivantes, si vous résidez en France : ● Nationalité. ● Type d’identification (CNI ou passeport). ● Numéro d’identification. ● Prénom, deuxième prénom et nom de famille (dans l’ordre). Si vous avez entré des informations valides, la vérification devrait avoir lieu immédiatement après avoir pris en photo votre carte d’identité ou votre passeport.
Troisième étape – Acheter des Bitcoins
Vous pouvez maintenant accéder au tableau de bord de votre compte OKX. Pour commencer, vous avez deux options : ● Acheter avec une carte Visa / MasterCard : vous permet d’acheter du Bitcoin et 99 autres cryptomonnaies avec des euros (et 92 autres devises !). ● Dépôt : si vous possédez déjà des stablecoins type USDT ou USDC, vous pouvez déposer depuis une autre plateforme ou un autre portefeuille sur votre compte OKX. Et voilà, il vous suffira de répéter le processus d’achat à la prochaine échéance.
En alternative, si vous désirez automatiser la procédure, OKX propose également des robots de trading automatique.
Quand et comment utiliser la méthode DCA ?
Comme l’a montré notre exemple, le DCA crypto s’avère surtout utile lorsque les prix sont en baisse. Dans le scénario d’un BTC passant de 60 000 à 25 000 €, vous auriez accumulé 0,492 BTC au lieu de 0,020 BTC. Dans le scénario inverse, c’est-à-dire un BTC passant de 25 000 à 60 000 €, vous auriez accumulé 0,020 BTC au lieu de 0,492 BTC, c’est-à-dire moitié moins de Bitcoins. Et vous seriez en plus-value d’à peine 20%, contre plus de 120%. Pour ce qui est de l’utilisation concrète de cette méthode, voici au moins six aspects sur lesquels vous devez faire le point avant de passer aux choses sérieuses :
- La fréquence d’investissement : mensuelle ? trimestrielle ? Décidez de la période à laquelle vous allez investir en DCA crypto, sur la base de vos revenus.
- Le capital à investir : 100 € ? 250 € ? Vous devez décider d’investir un montant fixe ou un pourcentage de votre revenu mensuel ou de votre épargne déjà en place. Rappelez-vous, uniquement ce que vous pouvez vous permettre de perdre.
- La cryptomonnaie dans laquelle investir : choisissez de préférence Bitcoin ou Ethereum.
- La plateforme d’échange : choisissez une plateforme fiable et sécurisée pour acheter et stocker vos jetons, à l’image d’OKX.
- La tendance de marché : comme nous l’avons souligné, la tendance est cruciale car le DCA crypto fonctionne mieux en période baissière.
Si vous souhaitez investir régulièrement dans le Bitcoin sur une période de plusieurs années, il peut être judicieux d’opter pour une fréquence d’investissement mensuelle. Cela vous permettra d’investir régulièrement dans le Bitcoin sans avoir à vous soucier des variations de prix mensuelles. Cependant, si vous avez une appétence pour le risque et que vous cherchez à investir des sommes plus importantes à chaque intervalle (mettons 5000 €), une fréquence d’investissement trimestrielle peut être plus appropriée. Cela vous permettra de faire des investissements plus importants à chaque intervalle et de profiter des variations de prix trimestrielles.
Pourquoi utiliser le DCA pour investir en crypto ?
Le DCA serait-il le grand secret d’un investissement crypto gagnant ? Time in the market beats timing the market, dit-on sur les marchés. Une expression couramment utilisée en finance pour souligner l’importance de l’investissement à long terme plutôt que de tenter de prédire les mouvements du marché. Tenter de prédire le marché du BTC est définitivement une stratégie perdante, les chiffres le prouvent. Les données de la société d’analyse blockchain Messari montraient qu’en janvier, pas moins de 31 millions des adresses actives sur le réseau Bitcoin étaient dans le rouge (sur 84 millions). Le cours moyen d’achat de ces adresses est encore plus révélateur : 16 956 $. Et les 53 millions d’adresses restantes ? Eh bien, le chiffre correspond curieusement au nombre d’adresses actives sur le réseau en fin 2017, lorsque le BTC touchait pour la première fois les 20 000 $. Pour les investisseurs ayant acheté leurs BTC au plus-haut historique à 69 000 $ en novembre 2021, la situation est encore plus dramatique car ils sont à plus de -50 % de leur investissement. Il faudra du temps pour espérer revenir dans le vert. En ce qui concerne les cryptomonnaies, une étude de 2020 menée par des chercheurs de l’Université de Cambridge (Garrick Hileman, Michel Rauchs et Apolline Blandin) a examiné les performances des investisseurs dans les cryptomonnaies en utilisant la stratégie DCA. Les résultats ont montré que les investisseurs utilisant la stratégie DCA ont obtenu des rendements supérieurs à ceux des investisseurs ayant investi une somme fixe au début de la période d’investissement.
Quel genre de cryptos sont à privilégier pour utiliser la méthode DCA crypto ?
La méthode d’investissement DCA est une stratégie qui peut être utilisée avec la plupart des cryptomonnaies. En général, Bitcoin, Ethereum, Litecoin et Ripple sont des choix sûrs pour un investissement crypto DCA. Par essence, la stratégie DCA est une stratégie prudente qui implique de choisir des actifs moins risqués pour l’investissement. Cependant, le marché des cryptomonnaies est volatile et incertain, ce qui rend difficile de facto la sélection d’actifs peu risqués. Pour cette raison, les investisseurs qui souhaitent utiliser la stratégie DCA crypto doivent se tourner vers Bitcoin, qui est la cryptomonnaie la plus ancienne, la plus décentralisée et affichant la plus importante capitalisation. Historiquement, les premiers acteurs proposant du DCA se sont d’ailleurs concentrés sur Bitcoin : Bittr, Swan, Pocket Bitcoin et Relai à l’étranger et StackinSat en France. Gardez à l’esprit que le cours du BTC, tout comme celui de l’ETH, reste puissamment volatil. Et bien que Bitcoin soit considéré légitimement comme la valeur-étalon du marché, ne faites pas l’économie des recherches pour comprendre les risques et les avantages avant de placer ne serait-ce qu’un euro !
Quels sont les avantages d’une stratégie DCA crypto ?
Cela fait 70 ans que la méthode d’investissement DCA existe et est pratiquée sur les marchés traditionnels. C’est une stratégie qui fonctionne, et le DCA crypto d’autant mieux que les cryptomonnaies sont volatiles.
Simplicité d’investissement
Le crypto DCA est simple à mettre en place, car une stratégie d’achat récurrent ne nécessite pas de compétences techniques ou financières particulières. Il suffit de définir le montant et de s’en tenir à la fréquence de l’investissement. On peut même la programmer automatiquement sur une plateforme d’échange de cryptomonnaies.
Se protéger de la volatilité du marché
C’est en période baissière que la méthode DCA vous protège le moins contre la volatilité du marché des cryptomonnaies. Comme nous l’avons souligné dans notre exemple (le prix du Bitcoin baisse de 60 000 à 25 000 €), un DCA crypto vous aurait permis d’acheter un total de 0,492 BTC avec vos 100 € mensuels, contre seulement 0,020 BTC avec 1 200 € investis en une fois. Et avec un investissement au plus haut, vous auriez fini l’année avec 50 % de moins-value, contre 12 % avec un crypto DCA !
Rentabilité sur le long terme
Bien que le DCA crypto ne garantisse pas de gains, elle peut offrir une meilleure rentabilité à long terme. C’est particulièrement vrai lorsque le cours de la crypto connaît de très grosses corrections régulièrement, comme c’est le cas du Bitcoin. En investissant régulièrement sur une période prolongée, l’investisseur bénéficie des variations de prix moyennes sur l’ensemble de la période. Cela peut se traduire par des rendements plus élevés à long terme par rapport à un investissement unique.
Quels sont les inconvénients du DCA crypto ?
Bien que la stratégie DCA crypto puisse offrir de nombreux avantages, vous aurez compris qu’elle ne va pas sans quelques limitations.
Des frais plus importants
Tout d’abord, l’investissement régulier peut être rogné par un empilement de frais en raison des transactions récurrentes. En effet, les bourses crypto facturent des frais de transaction pour chaque achat, ce qui peut augmenter les coûts pour les investisseurs qui effectuent des achats fréquents. C’est pour cette raison que nous conseillons de passer par OKX, où un achat vous coûte seulement 0,10 % en frais.
Un potentiel de rentabilité réduit
C’est le principal inconvénient du DCA crypto. Les investisseurs peuvent manquer des opportunités de gains importants en achetant régulièrement à un prix moyen, plutôt que de profiter des pics de prix. Cela sera particulièrement flagrant pour les investisseurs qui cherchent à investir dans des projets plus récents ou des altcoins moins connus. Le crypto DCA convient davantage au Bitcoin et à Ethereum.
Conclusion
Le DCA crypto est un choix qui s’impose naturellement à ceux qui n’ont pas de capital important à investir en une fois. Mais cette stratégie prudentielle et récurrente s’avère aussi très adaptée pour les investisseurs qui cherchent à investir sur le long terme, sans se soucier des corrections et rallyes quotidiens du marché. Pour mettre en place une stratégie de crypto DCA, l’investisseur doit faire le point sur deux paramètres clés : la somme qu’il souhaite investir à chaque achat et la fréquence à laquelle il effectuera ces transactions. La fréquence d’achat peut être choisie en fonction des préférences de l’investisseur, pouvant être hebdomadaire, bimensuelle, mensuelle, trimestrielle ou même biannuelle. Si vous êtes intéressé par l’utilisation de la stratégie DCA en investissement crypto, la plateforme OKX peut vous aider à simplifier cette méthode au maximum. OKX vous permet d’acheter des BTC ou des ETH de manière récurrente avec les frais les plus bas du marché. Ensuite pour faire fructifier vos cryptos accumulées, vous pouvez passer par OKX Earn pour les placer en échange d’intérêts quotidiens (env. 2% en APY sur le Bitcoin).
FAQ : on répond à vos questions sur le DCA crypto
C’est quoi le DCA crypto ?
Le DCA, ou “Dollar Cost Averaging”, est une stratégie d’investissement prudentielle qui consiste à investir régulièrement un montant fixe, quelle que soit le cours de marché d’une crypto. Cette stratégie permet de réduire le risque et de lisser les fluctuations de prix.
Comment utiliser cette stratégie d’investissement ?
Pour utiliser la stratégie DCA dans le cadre d’un investissement en cryptos, vous devez déterminer un montant à investir, puis la fréquence à laquelle vous souhaitez effectuer ces achats.
Quels sont les avantages à utiliser la méthode DCA crypto ?
La méthode DCA crypto vous protège de la volatilité, particulièrement en marché baissier. Cela vous évite de prendre des décisions dictées par les fluctuations quotidiennes du marché. Le DCA peut également être une option intéressante pour les investisseurs qui n’ont pas de capital initial important à investir.
Avertissement : Les investissements dans les crypto-monnaies sont sujets à des fluctuations de valeur importantes et peuvent entraîner des pertes. Les informations fournies ici ne constituent pas un conseil financier, et il est recommandé de consulter un professionnel avant de prendre toute décision d'investissement.À Propos de l'Auteur
Matthieu Dumas 
Charles Ledoux